Quel type d'investisseur êtes-vous ? Conservateur, modéré ou dynamique

La Bibliothèque d'Or
4 août
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Dernière mise à jour : il y a 3 jours

Avant de choisir une action, un fonds ou un placement immobilier, il y a une question plus fondamentale à trancher : quel investisseur êtes-vous ? Deux personnes disposant du même capital peuvent prendre des décisions radicalement opposées, et avoir raison toutes les deux. Tout dépend de leur horizon, de leurs objectifs et de ce qu'elles sont capables de supporter sans perdre le sommeil. Identifier son profil est la première décision d'investisseur — et elle conditionne toutes les suivantes, y compris vos lectures.

Quels sont les trois profils d'investisseur ?

On distingue classiquement trois profils. Aucun n'est supérieur aux autres : le bon profil est celui qui correspond à votre situation réelle et que vous pourrez tenir dans la durée, y compris quand les marchés se retournent.

1. Le profil conservateur : préserver avant tout

Votre priorité est de protéger votre capital. Vous préférez un rendement modeste mais régulier à une performance élevée assortie d'incertitude. Vous privilégiez les placements peu volatils et vous acceptez qu'une partie de votre patrimoine progresse lentement, pourvu qu'elle ne recule pas.

La lecture qui vous correspond : Benjamin Graham a bâti toute sa méthode autour de la notion de marge de sécurité, c'est-à-dire n'acheter qu'en dessous de la valeur réelle pour se protéger de l'erreur. C'est la référence absolue de l'investissement prudent. Lire le résumé en PDF

2. Le profil modéré : chercher l'équilibre

Vous acceptez une part de risque en échange d'un rendement supérieur, à condition que l'ensemble reste maîtrisé. Vous répartissez votre patrimoine entre plusieurs classes d'actifs et vous raisonnez sur un horizon de moyen à long terme, sans chercher à battre le marché chaque trimestre.

La lecture qui vous correspond : Tony Robbins a interrogé les plus grands gestionnaires pour en tirer des principes d'allocation et de diversification applicables à un patrimoine ordinaire. C'est le pont entre la prudence et la performance. Lire le résumé en PDF

3. Le profil dynamique : viser plus haut, accepter la volatilité

Vous recherchez une performance élevée et vous acceptez des variations importantes pour l'obtenir. Vous disposez d'un horizon long, d'une capacité d'épargne qui vous permet d'encaisser une baisse, et vous êtes prêt à vous former en continu pour saisir des occasions que d'autres laissent passer.

La lecture qui vous correspond : Robert Kiyosaki y montre comment lire les cycles économiques et transformer les périodes de crise en points d'entrée, plutôt que de les subir. Lire le résumé en PDF

Votre profil peut-il changer avec le temps ?

Un profil évolue. Il se déplace avec votre âge, votre horizon de placement, la stabilité de vos revenus et surtout votre niveau de connaissances. Un investisseur devient rarement plus prudent en apprenant : il devient plus sélectif. Réévaluez votre positionnement au moins une fois par an, et systématiquement après un changement de situation — nouvelle activité, achat immobilier, arrivée d'un enfant, approche de la retraite.

Attention également à ne pas confondre profil déclaré et profil réel. Beaucoup se pensent dynamiques jusqu'à leur première baisse marquée, puis vendent au pire moment. Votre vrai profil est celui que vous tenez quand le marché baisse, pas celui que vous affichez quand il monte.

Que faut-il poser avant de choisir ses placements ?

Avant même de choisir un niveau de risque, deux acquis sont indispensables : un état d'esprit clair et les bases de l'intelligence financière. Commencez par Réfléchissez et devenez riche. Abordez ensuite Robert Kiyosaki dans l'ordre : Une seconde chance en premier, parce qu'il donne le motif et le contexte ; Augmentez votre intelligence financière ensuite, qui installe le vocabulaire et la distinction entre actif et passif ; Guide pour investir en dernier, parce qu'il est le plus technique et suppose les deux autres acquis.

Comment savoir à quel profil vous appartenez ?

Identifier son profil ne demande ni logiciel ni conseiller : cela demande de l'honnêteté envers soi-même. Posez-vous trois questions — dans combien d'années aurai-je besoin de cet argent, quelle baisse suis-je capable de supporter sans vendre, et combien de temps puis-je consacrer à me former ? Vos réponses dessinent votre profil, et votre profil dessine vos lectures. Voir tous les résumés PDF de livres de finance